近期，多地2026年政府工作報告明確，將深化農信社改革。其中，甘肅、寧夏均提出組建省級統一法人農村商業銀行。其他已取得階段性改革成果的地方則表示，改革仍在進行時，將圍繞省級農商行深化發展、農村中小銀行改革化險等工作持續推進。中國證券報記者梳理各地表態發現，農信社省級整合與改革化險進入集中落地期，未來農信社改革將圍繞風險化解、資本補充、機構整合等工作不斷深化。

列出改革時間表

近年來，按照“一省一策”的思路，各地持續深化農信社改革。今年年初，尚未完成農信社改革的甘肅、寧夏、云南等地披露了本年改革時間表。

今年的甘肅省政府工作報告提出，2026年要鞏固中小金融機構改革化險成果，組建運營甘肅農商銀行。這是該省對農信改革進度的再次確認。2023年甘肅省政府工作報告提出，有序推進高風險機構化險，穩妥推進農信社改革，組建甘肅農商聯合銀行。但2025年甘肅將改革模式由聯合銀行模式更換為統一法人模式，組建甘肅農商銀行。

與甘肅相似，寧夏回族自治區今年的政府工作報告同樣列明了農信改革時間表。該地政府工作報告明確，完成全區農商行統一法人改革是2026年重點工作之一。此前，寧夏黃河農村商業銀行在2026年新年賀詞中表示，2025年寧夏農商行深化改革方案最終獲得批復，這是省級農商行改革模式的又一成功探索。

云南農村商業銀行的成立進展也在今年年初更新。1月5日，云南農村商業銀行籌建工作小組、云南省農村信用社聯合社和云南省122家農村信用社州（市）、縣（市、區）法人機構發布聯合公告，表示已審議通過了以新設合并方式組建云南農村商業銀行的相關事項并形成決議。

深化改革進行時

除了尚未組建省級法人機構的省份外，多個省份在前期農信社改革的階段性成果的基礎上，還提出了繼續深化農信社改革的新要求。

2025年12月，貴州農商聯合銀行獲批開業。在2026年貴州省政府工作報告中，該省提出穩妥推進市（州）農商銀行組建，穩妥推進中小金融機構改革化險的任務。國家金融與發展實驗室副主任曾剛表示，貴州具有縣域分散、農信機構差異較大的特點，該省選擇聯合銀行模式，有助于實現分步化險。在省級法人機構搭建治理架構、風控體系和資源平臺的基礎上，接下來貴州省或對高風險機構實施更有針對性的重組、增資或退出安排。

在2026年各地政府工作報告中，“深化改革”“減量提質”等表述高頻出現。如云南省政府工作報告提出，強化具有硬約束的金融風險早期糾正機制，穩步推進中小金融機構減量提質。吉林省政府工作報告提出，支持吉林農商行深化改革、健康發展。河南省政府工作報告表示，推動中小金融機構減量提質，大幅壓降高風險機構數量。山東省政府工作報告明確，推動農商行、村鎮銀行改革重組，深化城商行內控風控行動。

存量風險已明顯壓降

中誠信國際研報認為，近年來區域性中小銀行改革化險及合并重組持續推進，中小銀行資產質量和資本充足水平有望實現回升；與此同時，經過整合后的中小銀行綜合金融服務能力、客戶資源和品牌效應均將有所提升，進而為其未來業務發展及盈利增長奠定基礎。

中國人民銀行發布的《中國金融穩定報告（2025）》顯示，2025年上半年，中國人民銀行對3529家銀行機構開展央行金融機構評級。當評級結果落入“紅區”時，表示機構處于風險較高狀態。評級結果顯示，絕大多數省份存量風險已明顯壓降，區域金融生態持續優化。農村中小金融機構“紅區”銀行資產規模占全部參評銀行資產規模的比例不足1%。對于“紅區”銀行，中國人民銀行依法采取要求補充資本、控制資產增長、控制重大交易授信、降低杠桿率等早期糾正措施，并明確限期整改，督促金融機構通過自我修復化解風險。

“今年農信社改革工作的重點或聚焦于市級統一法人機構的加速組建?！敝袊]政儲蓄銀行研究員婁飛鵬表示，完善資本補充機制，建設數字化風控平臺，強化股東穿透監管與規范公司治理等工作的重要性也將凸顯。