CPO概念20日盤中大幅走高，截至發稿，源杰科技20%漲停，股價突破1100元大關，續創歷史新高，市值逼近千億元。此外，長光華芯漲超19%，亦創出新高；騰景科技、光庫科技、新易盛等漲超10%，中際旭創漲近9%，天孚通信漲超5%。

在近日舉行的2026年英偉達GTC大會上，針對光互聯技術，英偉達創始人兼首席執行官黃仁勛展示了全球首款量產的共封裝光學（CPO）交換機Spectrum X。同時，黃仁勛在介紹其技術路線圖時表示，銅纜擴展、節點內的光學擴展（Scale-Up）、節點間的光學擴展（Scale-Out）三條路線會并行推進，銅纜、光纖和CPO方面的合作方須持續擴產。

中信建投證券指出，隨著GPU和ASIC的快速升級迭代，算力性能持續提升，同時對于數據傳輸需求也大幅增長。在AI數據中心中，越來越多的客戶傾向于選擇更大帶寬的網絡硬件。帶寬越大，單位Bit傳輸的成本更低、功耗更低及尺寸更小。800G光模塊的高增速已經能夠反映出AI對于帶寬迫切的需求。2026年，800G光模塊需求預計將保持高速增長態勢，而1.6T的出貨規模也將大幅增長，3.2T光模塊的研發也正式開始布局。

相較于傳統的云計算網絡，AI訓練組網由葉脊架構向胖樹架構轉變，交換機和光模塊數量大幅提升，且隨著通信數據量的增加，對光模塊的速率要求也更高。800G光模塊2023年開始放量，2024—2026年都保持高速增長；1.6T光模塊2025年開始出貨，2026年有望放量，整個光模塊產業鏈迎來量價齊升的景氣周期。